先看重點：這家示範公司毛利率 20%、下半年月月獲利，
但 1～7 月現金淨流出合計超過 1,000（千元）——生意越好、進貨越多、應收帳款越大，現金反而越緊。
這張表就是拿來跟老闆講「獲利 ≠ 現金」的教具。
營運資金規劃（示範數字）
單位：千元｜灰底列＝公式自動計算
公式邏輯（照搬 Excel）
- 銷貨收入 ＝ 本期現金收入 ＋ 期末應收帳款 − 期初應收帳款
- 進貨成本 ＝ 本期現金進貨 ＋ 期末應付帳款 − 期初應付帳款
- 銷貨成本 ＝ 銷貨收入 × 80%（毛利率設定 20%）；期末存貨 ＝ 期初存貨 ＋ 本期進貨 − 銷貨成本
- 管銷費用 ＝ 現金支出管銷 ＋ 期末應付費用 − 期初應付費用
- 本期現金淨流入(流出) ＝ 現金收入 − 現金進貨 − 現金管銷——注意：跟損益表的營業淨利完全是兩回事
原 Excel 另附空白「實作練習」工作表，課堂上請學員把自己公司的數字套進去｜改造自事務所 Excel